Надежные акции с дивидендами

Сегодня мы постараемся раскрыть тему: "Надежные акции с дивидендами". Уточнить актуальность информации на 2020 год, а также задать интересующие вопросы вы можете дежурному юрисконсульту.

Дивидендные акции США. Как правильно выбирать акции.

Не так сложно найти компании, которые платят высокие дивиденды и достаточно легко потерять на них деньги, если они упадут. Но существует хороший способ, чтобы найти высокую дивидендную доходность и не получить «бумажный убыток» в виде просадки акций в период волатильности фондового рынка.

Все мы знаем, что, когда акции падают, дивидендная доходность увеличивается. И если в вашем портфеле есть такие компании, то дивидендная доходность растет, но базовая стоимость акций падает. И это не совсем удачная долгосрочная стратегия, ведь некоторые компании после падений, могут восстанавливаться десятилетиями.

Какие должны быть акции с хорошими дивидендами? Такие компании должны приносить хорошую прибыль и должны идти в ногу со временем, в том числе в долгосрочной перспективе, что избавит вас от сильных просадок портфеля.

Для того чтобы найти такие акции, надо определить сперва высокодивидендные акции, которые в среднем приносят чуть более 50% от стандартной доходности по индексу S&P 500 (в среднем это дивдоходность на уровне 2% годовых). Но, что не менее важно, у них должна быть цена, которая по крайней мере идет в ногу с рынком.

Высокие дивидендные акции: как математика искажает реальность.

Часто бывает, что рост дивидендов маскирует плохие и убыточные компании. А теперь перейдем к математике и способы расчета дивидендной доходности.

Формула для дивидендной доходности:

дивидендная доходность = годовой дивиденд / цена акций

Это уравнение предельно простое, но имеет важное значение для инвестора. Ведь из-за падающих цен на акции дивидендная доходность выглядит отлично.

Например, вы покупаете акцию, которая стоит 30$, и дивидендной доходностью 3$ в год. В итоге, ваша дивидендная доходность составляет 10% — 30_3=10.

Но вот акции по каким-то причинам упали до 15$ за штуку. И применив ту же формулу дивидендной доходности, получаем аж 20% дивдоходность! И это замечательно, не так ли? Но если посмотреть с другой стороны, вы потеряли гораздо больше, с каждой акции у вас -15$ т.е. фактически -50% от базовой цены акции.

Получается, для того чтобы покрыть убыток, потребуется 5 лет при дивидендной доходности 3$ за одну штуку. Чувствуете разницу?

Поэтому выходит, что в погоне за высокой доходностью, в результате математических искажений, вы в итоге не зарабатываете, а даже теряете деньги.

На самом деле это не просто какая-то теория, это статистическое явление. В 2018 году только 407 компаний из индекса S&P 500 платят дивиденды. Из которых 259 компаний или это 64% платившие дивиденды, упали в цене довольно сильно, что привело к потере всей дивидендной доходности за год.

КОНСУЛЬТАЦИЯ ЮРИСТА


УЗНАЙТЕ, КАК РЕШИТЬ ИМЕННО ВАШУ ПРОБЛЕМУ — ПОЗВОНИТЕ ПРЯМО СЕЙЧАС

8 800 350 84 37

Не стоит думать, что высокодивидендные акции были бы безопаснее, по сравнению со средней дивидендной доходностью.

Вот, например, с начала 2018 года 96 компаний из того же индекса S&P 500 выплачивающие среднюю рыночную доходность по дивидендам в размере 3%, и половина из этих компаний упали в течение года от 3-х% и более.

Один из таких ярких примеров, это Kraft Heinz (KHC), которую Уоррен Баффет как-то назвал – одной из самых неудачных вложений. Акции принесли дивидендов на 3,2% в 2018 году, но уже в 2019 году они упали более чем на 41%, оставив своих инвесторов с большими убытками несмотря на хорошие дивиденды.

Есть и примеры, когда компании платившие солидные дивиденды, сокращают их или вовсе отменяют, когда дела у нее идут совсем плохо. Как это сделала General Electric (GE) сократив свои легендарные дивиденды в четвертом квартале 2018 года.

Так как быть тогда, если поиск высокодивидендных акций не работает на деле? Одна из стратегий — это поиск акций с высоким дивидендом и признаками стабильности.

В частности, эти акции должны иметь:

  1. Высокая дивидендная доходность плюс/минус 3%, это и так на 50% выше, чем доходность S&P.
  2. Рост прибыли за последние 3-5 лет в среднем на 10%.
  3. Стабильность доходов. Стабильность прибыли измеряется с учетом того, сколько прибыли на акцию колеблется от пятилетнего тренда. Меньшее число указывает на большую стабильность.
  4. Нет сокращения дивидендов.

Так же следует рассматривать акции, которые не отставали по доходности от индекса S&P 500 в течение последний 5-ти лет.

И может сложится впечатление, что таких акций может не быть на рынке ценных бумаг, но 12 штук уже есть по крайней мере!

Сузив список потенциальных покупок до минимума, можно уже выбирать наилучшую дивидендную доходность из них.

1. Одна из таких компаний Petmed Express (PETS), которая занимается продажей рецептурных и не только препаратов для домашних животных, а дивидендная доходность акций 4,8%.

Бизнес, связанный с домашними животными, растет ежегодно большими темпами, а все потому, что собачки и кошечки для многих словно член семьи. По оценкам экспертов, в 2026 году этот рынок будет превышать 70 млрд$.

Компания за 5 лет выросла на 68%, а её прибыль составила 16% за год, отличный результат. Ну и конечно дивиденды, компания их увеличивала в среднем на 11%.

2. Еще один вариант с высокой дивидендной доходностью и хорошей историей, компания Store Capital (STOR). Если вы не догадались, то это REIT, а согласно налоговому законодательству 90% своей прибыли она обязана направлять на дивиденды.

У компании множество объектов недвижимости, рестораны, детские сады, магазины, клубы, кинотеатры, за счет чего портфель очень диверсифицирован и маловолатилен.

Читайте так же:  Пошлина за регистрацию ооо в году

Хорошая дивидендная доходность 3,5% в совокупности с ростом прибыли на 11% в год, является отличным показателем. Рост дивидендов ежегодный составляет в среднем 8%. И приятным бонусом ко всему прочему, акции компании выросли в 2 раза за прошедшие 5 лет.

3. На следующем месте расположились компания из банковского сектора. Это PNC Financial и Suntrust (STI), банковская холдинговая компания, отлично демонстрирует, что устойчивая прибыль в сочетании с высокой дивидендной доходностью, дают отличный результат.

Их 3-х% дивдоходность, привлекает не мало инвесторов, ищущих высокую стабильность и прибыль. Но если посмотреть более детально, это не просто 3% доходности, это еще и двукратный рост прибыли за прошедшие 5 лет, а также 18-ти% рост прибыли за последние 3 года.

Даже после кризиса 2008 года, банк стремится наращивать свои дивиденды, увеличивая их ежегодно на 18%.

Блог компании EXANTE | Лучшие высокодивидендные акции США

Сегодня поговорим о компаниях, дивиденды которых не только высоки, но и полностью обеспечены прибылями и годами стабильно выплачиваются. Для долгосрочных инвесторов дивиденды — это возможность получать пассивный доход без спекуляций. Но инвестору нужно искать разумный компромисс между размером дивидендов и надёжностью компании.

Сегодня мы поговорим о компаниях из США. Это компании с самыми высокими дивидендами, которые удовлетворяют следующим дополнительным условиям.

Компания стабильно выплачивает дивиденды, как минимум, 7 лет.

Дивиденды не превышают прибылей компании. Иными словами, произведение коэффициента P/E на годовые дивиденды не превышает 100%.

Компания имеет коэффициент P/E не ниже 3. Иными словами, она не является экстремально недооценённой, что могло бы говорить о её проблемах.

Компания имеет капитализацию не ниже 150 миллионов долларов.

Если за недавний год котировки компании упали, то не сильнее, чем на 60%.

Как результат, мы получили подборку действительно интересных компаний с высокой инвестиционной привлекательностью. Все они имеют не только очень высокие дивиденды (10-12%), но и дёшевы по коэффициенту оценённости P/E (3-9), так что им вряд ли грозит существенное падение котировок. Большинство этих компаний — инвестиционные фонды. В том числе, фонды типа Income, которые принципиально ориентируются на высокие и стабильные дивиденды, которые могли бы обеспечить вкладчикам постоянный доход.

Обзор составлен по данным из базы finance.google.com. Буква «M» означает миллионы, «B» — миллиарды.

Первое место. TICC Capital

Офис TICC Capital

— Годовой оборот: $69M

— Дивиденды за год: 11,8%

— Отношение дивидендов к прибыли: 49%

— Годы стабильных дивидендов: >13

— Изменение котировок за год: +17%

О компании. Инвестиционная компания, вкладывающая средства, преимущественно, в корпоративные долговые ценные бумаги. Даёт компаниям деньги взаймы как самостоятельно, так и совместно с другими финансовыми организациями.

На графике. Котировки компании были относительно высоки в 2012-2013 годах, в 2014-2015 годах просели вдвое, а к 2017 частично восстановили позиции. Дивиденды компания платит 4 раза в год, размер их очень стабилен и почти не зависит от котировок. Лишь в 2016 году одна выплата была пропущена, но затем привычный график был возобновлён.

Плюсы для инвестора. Рекордные в обзоре дивиденды с длительной историей, стабильные и отлично обеспеченные прибылями, низкий P/E.

Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

О наших предыдущих прогнозах. О TICC Capital мы писали в аналогичном обзоре во второй половине июня 2017 года. Тогда мы высоко оценили инвестиционную привлекательность компании, отметив примерно те же плюсы, что и сейчас. Тогда её акции стоили $6,34-7,13. Сейчас они стоят $6,70, и с тех пор была одна дивидендная выплата размером $0,20. Таким образом, в зависимости от времени покупки акций, инвесторы получили прибыль от —0,23 до +0,56 на акцию, что находится в рамках статистической погрешности.

Второе место. AllianzGI Convertible & Income Fund I, II

— Биржа: NYSE (New York Stock Exchange)

— Капитализация: $467M, $632M

— Годовой оборот: $55M, $72M

— Дивиденды за год: 11,0%, 10,9%

— Отношение дивидендов к прибыли: 36%, 37%

— Годы стабильных дивидендов: >14

— Изменение котировок за год: +6

О компаниях. Два сходных инвестиционный фонда от компании Allianz Global Investors. Вкладывают средства в американские облигации и акции компаний разных отраслей, среди которых высокие технологии, финансы, розничная торговля, здравоохранение, энергетика, публицистика и издательство, телекоммуникации. Оба фонда стремятся обеспечить вкладчикам высокий постоянный доход и демонстрируют примерно одинаковую доходность по дивидендам и сходную динамику котировок.

На графике (для NCV). Как и у TICC Capital, котировки у AllianzGI Convertible & Income были относительно высоки в 2013-2014 годах, вдвое просели в 2015, а сейчас занимают промежуточное положение. Дивиденды компания платит ежемесячно, размер их в абсолютных величинах весьма стабилен и лишь в 2015 году из-за падения котировок был снижен с 9 до 7 центов (гораздо слабее, чем упали цены акций).

Плюсы для инвестора. Огромные стабильные дивиденды с длинной историей и рекордной обеспеченностью прибылями, очень низкий P/E.

Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

Третье место. Alliance Holdings GP (LP), Alliance Resource Partners (LP)

Рабочие завода Alliance

— Тикеры: AHGP, ARLP

— Капитализация: $1,6B, $2,5B

— Годовой оборот: $1,9B, $1,9B

— Дивиденды за год: 10,6%, 10,5%

— Отношение дивидендов к прибыли: 84%, 47%

— Годы стабильных дивидендов: >11, >16

— Изменение котировок за год: +5, –14

О компаниях. Два партнёрства, входящие в семейство добывающих компаний Alliance Resource, основанное в 1971 году. Основной добываемый ресурс — каменный уголь. Как известно, добывающие и энергетические предприятия часто имеют сложную структуру, в которую отдельно входят промышленные компании, управляющие компании и инвестиционные партнёрства. Все они торгуются на бирже как отдельные компании. Особенность многих компаний типа LP (limited partnership) состоит в особенно высоких дивидендах, но большей волатильности котировок. Впрочем, их успешность, в конечном счёте, всё равно зависит от успешности всего семейства (и всей отрасли, где работает компания).

Читайте так же:  Сколько стоит адрес для регистрации ооо

На графике (AHGP). Alliance Holdings отметили 2014 год историческим рекордом котировок, после чего последовал глубокий спад ввиду общего кризиса добывающей отрасли. В 2016 году этот кризис смягчился, и котировки компании выросли. Дивиденды компании зависят от котировок, хотя до начала 2016 года оставались очень высокими. Затем их размер снизился, но по-прежнему весьма высок по отношению к цене акций.

Плюсы для инвестора. Огромные стабильные дивиденды с рекордной в обзоре (у ARLP) историей выплат, низкие P/E.

Минусы для инвестора. Туманность общих перспектив угольной отрасли. О наших прежних оценках. Alliance Holdings (AHGP) фигурировали в нашем аналогичном обзоре за август 2016 года. Тогда мы оценили эту компанию как привлекательную по формальным показателям, но неопределённую ввиду проблемности отрасли. В то время акции компании стоили $20-25, сейчас — $27. Дивиденды с тех пор выплачивались стабильно, причём резко увеличились в августе 2017. В сумме, кто вложился в эти акции тогда, получили прибыль $4-9, то есть 16-45% — весьма неплохой показатель.

Четвёртое место. Chimera Investment

Изображение с сайта Chimera Investment

— Годовой оборот: $952M

— Дивиденды за год: 10,5%

— Отношение дивидендов к прибыли: 57%

— Годы стабильных дивидендов: >10

— Изменение котировок за год: +19%

О компании. Крупный инвестор в недвижимость. Имеет большое портфолио как самих строений, так и ценных бумаг, связанных с недвижимостью.

На графике. Котировки Chimera Investment были на локальном максимуме в 2011 году, но к середине 2012 года обвалились вдвое раза. Затем они частично отыграли падение и с 2013 года колеблются в коридоре 14-17 долларов. Дивиденды выплачиваются 4 раза в год. Размер их довольно стабилен и уже несколько лет составляет около 2 долларов в год на акцию.

Плюсы для инвестора. Очень высокие и стабильные дивиденды, стабильные котировки, низкий P/E.

Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

О наших прежних прогнозах. О Chimera Investment мы писали в январе 2017 года. Тогда мы оценили инвестиционную привлекательность компании как высокую, отметив примерно те же плюсы, что и сейчас. Тогда её акции стоили примерно $17,5, сейчас — $19. Имело место 4 дивидендные выплаты на общую сумму $2. Таким образом, инвесторы получили доход порядка $3,5, то есть более 20% (менее, чем за год).

Пятое место. Guggenheim Strategic Opportunities Fund

— Годовой оборот: $39M

— Дивиденды за год: 10,3%

— Отношение дивидендов к прибыли: 54%

— Годы стабильных дивидендов: >10

— Изменение котировок за год: +11%

О компании. Инвестиционный фонд. Вкладывает средства, преимущественно, в ценные бумаги с фиксированной доходностью — доходные фонды (income funds), корпоративные и государственные облигации, разного рода долговые обязательства, привилегированные акции. Впрочем, часть средств Guggenheim Strategic Opportunities Fund инвестирует и в обычные акции с переменной доходностью. Фонд управляется знаменитым инвестиционным агентством Guggenheim.

На графике. Исторический рекорд котировок фонда был в 2013 году. 2015 год был отмечен просадкой котировок в 1,5 раза, но в 2016 году большая часть этого падения была отыграна. Дивиденды компания платит раз в месяц. Размер их крайне стабилен: 216 центов в год.

Плюсы для инвестора. Огромные и крайне стабильные дивиденды, положительный тренд котировок в 2016 году.

Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

О наших предыдущих прогнозах. О Guggenheim Strategic Opportunities мы писали в аналогичном обзоре во второй половине июня 2017 года. Тогда мы высоко оценили инвестиционную привлекательность компании, отметив примерно те же плюсы, что и сейчас. Тогда её акции стоили $21,02-21,15, сейчас — $21,27. За это время имело место 2 дивидендные выплаты на общую сумму $0,36. Таким образом, инвесторы получили прибыль $0,50-0,61, то есть 2,4-2,9% всего за 3,5 месяца.

Шестое место. Apollo Commercial Real Estate Finance

Видео (кликните для воспроизведения).

Изображение с сайта Apollo Commercial

— Годовой оборот: $264M

— Дивиденды за год: 10,1%

— Отношение дивидендов к прибыли: 88%

— Годы стабильных дивидендов: >7

— Изменение котировок за год: +11%

О компании. Крупный инвестор в недвижимость. Занимается ипотечным и прочими видами кредитования, связанного с недвижимостью, вкладывается в ценные бумаги рынка недвижимости и т. д.

На графике. Котировки Apollo Commercial Real Estate довольно стабильны и уже несколько лет колеблются в коридоре $15-19 с небольшим положительным трендом. Дивиденды выплачиваются 4 раза в год, размер из очень стабилен и постепенно растёт (от 40 до 46 центов с 2014 года).

Плюсы для инвестора. Огромные стабильные дивиденды с тенденцией к росту, стабильные котировки с тенденцией к росту.

Минусы для инвестора. Самая короткая в обзоре история стабильных дивидендов, самый большой в обзоре P/E (хотя и скромный по абсолютным меркам).

Седьмое место. Dynex Capital

Топ-менеджмент Dynex Capital

— Годовой оборот: $92B

— Дивиденды за год: 10,1%

— Отношение дивидендов к прибыли: 47%

— Годы стабильных дивидендов: 10

— Изменение котировок за год: –4%

О компании. Инвестор в недвижимость, стремящийся обеспечить максимальную стабильность дивидендов акционерам. Вкладывается средства, в основном, в ценные бумаги, связанные с ипотечным кредитованием и другими операциями с недвижимостью.

На графике. Котировки Dynex, как и котировки некоторых других компаний этого обзора, имели локальный максимум в 2013 году и минимум — в начале 2016. Сейчас эти акции по-прежнему относительно дёшевы. Дивиденды компании выплачиваются 4 раза в год, и размер их зависит от котировок, хотя и с некоторым опозданием. Сейчас они ниже, чем в предыдущие годы, но по-прежнему очень велики по отношению к цене акции.

Читайте так же:  Привлечь к субсидиарной ответственности учредителя ооо

Плюсы для инвестора. Огромные дивиденды, низкий P/E.

Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

Доход без претензии. Зачем покупать акции компании, которая не платит дивиденды

Любая прибыльная компания с более-менее стабильным бизнесом в конечном счете начнет платить дивиденды — если не завтра, то через 20 лет. Но стоимость ее акций за это время, скорее всего, значительно вырастет, что создает возможность заработка для инвестора здесь и сейчас. Главное — вложиться в правильный бизнес.

Речь идет о перспективных компаниях, которые постоянно развиваются: покупают технологии, заключают сделки, перекупают конкурентов, представляют новые продукты. Их бизнес выглядит привлекательно и многообещающе — если предприятие работает, значит, и его прибыль со временем будет только увеличиваться. Соответственно, рано или поздно такая компания начнет выплачивать дивиденды акционерам. Так думает большинство инвесторов, поэтому они и покупают акции перспективного эмитента, разгоняя их стоимость на бирже.

Если же все деньги компании уходят на выплаты акционерам, а на развитие остается совсем мало или ничего, то вскоре у этого эмитента может начать сокращаться прибыль, его обойдут более технологичные конкуренты и, соответственно, акции подешевеют на бирже.

Продать с премией

Акции компании Facebook начали торговаться на бирже в мае 2012 года. К ноябрю этого же года ее бумаги подешевели на 45% — c $42 до $23. Ниже этой отметки котировки Facebook больше не опускались. В ноябре 2017 года одна акция компании стоит более $177. Рост за пять лет — 669,5%, или более 130% годовых. Facebook еще ни разу не платил дивиденды.

Прибыль соцсети за 2016 год составила $10 188 млрд. Обычно компании направляют на выплаты акционерам от 20% до 50% прибыли. Таким образом, если бы Facebook заплатил акционерам по итогам 2016 года — его дивиденды могли бы составить примерно $2,14 на акцию, а дивидендная доходность — около 1,6%.

Обойти инфляцию

Плюс в долгосрочном инвестировании очевиден — рост цены акции перспективной компании, если не произойдет ничего сверхъестественного, во много раз превысит и уровень инфляции, и ставку по депозиту в банке. Правда, при условии, что инвестор вложился в действительно качественный актив. Прибыльная компания без дивидендов смотрится весьма выигрышно — стоит посмотреть, как за 5 лет изменились курс доллара к рублю, цена акций Facebook и уровень инфляции. Вложения в соцсеть оказались выгоднее.

Дивидендные акции российских компаний.

Вложив определенную сумму в ценные бумаги каждый, инвестор желает получить максимальную отдачу. Но не всегда можно угадать, какая из множества компаний покажет хороший рост, в особенности на длительной дистанции даже с учетом диверсификации, будет обидно за упущенное время.

Другое дело это инвестиции в дивидендные акции. Для тех, кто не в курсе, дивиденды – это часть прибыли компании, которой она делиться со своими инвесторами. Некоторые из таких компаний платят довольно щедрые дивиденды, вознаграждая своих инвесторов за проявленное терпение.

К тому же, для многих важно получать гарантированный и стабильный доход уже в ближайшие месяцы в виде денежного потока из дивидендов, пусть и не большого. А если еще и реинвестировать полученные дивиденды, то с течением времени получается отличный эффект сложного процента, когда ваш капитал приумножается значительно.

При инвестировании на длительное время в дивидендные акции, такой способ дает доходность выше рынка.

Сегодня мы рассмотрим российские компании, которые платят дивиденды, и чем чаще они это делают, тем лучше для нас. Основная масса компаний платит дивиденды 1-2 раза в год, но в нашем списке есть и такие которые платят 4 раза в год т.е. раз в квартал.

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 2 раза в год.

МТС MTSS 2 раза 9,98
ВСМПО-АВИСМА VSMO 2 раза 8,62
Юнипро UPRO 2 раза 7,9
Магнит MGNT 2 раза 9,17
ЛУКОЙЛ LKOH 2 раза 5,62
Ростелеком RTKM 2 раза 6,34
Роснефть ROSN 2 раза 5,84
Детский мир DSKY 2 раза 9,51
Полюс PLZL 2 раза 4,21
АК АЛРОСА ALRS 2 раза 9,11
НОВАТЭК NVTK 2 раза 2,46
Новороссийский МТП NMTP 2 раза 13,78
Полиметалл POLY 2 раза 3,51

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 3 раза в год.

Акрон AKRN 3 раза 2,82
ММК ОАО MAGN 3 раза 12,28

Заработать на ожиданиях

Производитель гаджетов Apple не платил дивиденды 16 лет — с 1996 по 2012 год. Последняя перед «паузой» квартальная выплата была в ноябре 1995 года — $0,12 на акцию, что обеспечило дивидендную доходность на уровне 8,82% при цене акции $1,36. Следующая выплата имела место только в августе 2012 года — $2,65 на акцию, дивидендная доходность около 3% при цене акции $88.

Сейчас одна акция Apple стоит $169, последние ежеквартальные дивиденды выплатили несколько дней назад, в середине ноября, — $0,63, доходность при этом составила около 0,3%.

Пример Apple показывает, что прибыльная компания не может не платить дивиденды. Когда-нибудь емкость рынка все равно закончится, и прибыль просто будет некуда больше девать, кроме как на выплаты акционерам. Развиваться бесконечно невозможно, так как у каждого бизнеса есть свой предел.

Если же терпения на длительное ожидание не хватит, то есть смысл вложиться в «бездивидендную» компанию, чтобы впоследствии продать ее акции дороже или просто сберечь свои накопления от инфляции.

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды раз в год.

Название компании Тикер на бирже Количество выплат в год Текущая дивидендная доходность %
МРСК Волги MRKV 1 раз 14,75
Банк ВТБ VTBR 1 раз 2,4
Газпром GAZP 1 раз 6,48
РусГидро HYDR 1 раз 6,62
Сафмар SFIN 1 раз 2,71
Мечел MTLR_p 1 раз 20,23
Нижнекамскнефтехим NKNC 1 раз 19,76
Сбербанк SBER 1 раз 6,27
М.видео MVID 1 раз 6,43
Группа Компаний ПИК PIKK 1 раз 5,6
Московская биржа MOEX 1 раз 7,15
Энел Россия ENRU 1 раз 15,22
Интер РАО ЕЭС IRAO 1 раз 3,4
Распадская RASP 1 раз 2,33
Московский кредитный банк CBOM 1 раз 1,87
Пермская энергосбытовая компания PMSB 1 раз 11,38
ФСК ЕЭС ОАО FEES 1 раз 6,15
Аэрофлот AFLT 1 раз 2,6
МРСК Центра и Приволжья MRKP 1 раз 16,85
ТМК TRMK 1 раз 4,34
Читайте так же:  Последствия неоплаты уставного капитала ооо

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 4 раза в год.

ФосАгро PHOR 4 раза 9,27
Химпром HIMC 4 раза 36,05
Татнефть TATN 4 раза 12,47
ГМК Норильский никель GMKN 4 раза 9,69
Северсталь CHMF 4 раза 12,87
Новолипецкий MK NLMK 4 раза 13,94

Как мы видим, чаще всего дивиденды выплачивают компании из металлургической отрасли. Дела у этих компаний за последний несколько лет идут довольно хорошо, этому способствует загрузка производств заказами на несколько лет вперед не только на внешних рынках, но и на внутреннем. Конечно, спрос на сталь со временем может упасть, и поэтому вкладывать значительную сумму только лишь в эти компании не стоит, ровно так же, как и в компании, которые платят дивиденды, кратно превышающие среднерыночные. К таким компаниям относятся Нижнекамскнефтехим или МРСК Центра и Приволжья.

Лучше получать дивиденды от надежных и стабильных компаний, не зависящих от геополитических факторов, таких как Сбербанк или Московская биржа. Да дивиденды не такие большие, но это компенсируется высокой безопасностью вложений.

Если у вас возникли вопросы, или вам потребуется помощь в составлении инвестиционного портфеля, будем рады всем помочь! Узнать подробнее!

Топ-8 компаний с дивидендной доходностью 9% и более

Во времена неопределенности на рынке дивидендные выплаты – одна из немногих стабильных доходностей, на которую инвесторы могут рассчитывать.

К сожалению, большинство компаний с заманчиво высокой дивидендной доходностью выплачивают своим акционерам значительные суммы не просто так. Как известно, когда акции падают, дивидендная доходность, которая рассчитывается как процент от цены акции, увеличивается.

Другими словами, некоторые компании, предлагающие одни из самых высоких дивидендных выплат на рынке, могут быть худшими вариантами для инвестирования. Кроме того, когда предприятия начинают испытывать значительные проблемы с бизнесом, они зачастую прибегают к сокращению дивидендов.

Но не стоит отчаиваться. Компании с высокой дивидендной доходностью и устойчивым бизнесом все же существуют. Эксперты Bank of America подготовили для вас список из восьми фирм, вложение средств в которые они считают отличной идеей.

Читайте дальше, чтобы узнать о каждой компании подробнее.

Дивидендная доходность: 10,5%

TCG – это компания по развитию бизнеса, тип закрытой инвестиционной компании, которая инвестирует в малый и средний бизнес. По закону, BDC должны распределять по крайней мере 90% своей прибыли среди инвесторов, именно поэтому дивидендные выплаты TCG настолько высокие.

Аналитик Дерек Хьюитт считает, что TCG является одной из лучших среди BDC, учитывая большой опыт компании и ее прибыльность. Кроме того, Хьюитт отмечает, что TCG отлично подходит для инвестиций на поздних стадиях экономического цикла. Бизнес компании сопряжен с меньшей степенью риска, чем у многих других фирм в сфере BDC.

Аналитики Bank of America рекомендуют акции TCG к покупке. Ценовой ориентир составляет $14,5.

2. Hoegh LNG Partners LP

Дивидендная доходность: 10,8%

Hoegh – товарищество с ограниченной ответственностью, еще один особый класс инвестиционных фирм, которые часто имеет высокую дивидендную доходность, но и особый налоговый режим. Hoegh – оператор по хранению и транспортировке жидкого природного газа.

Аналитик Кен Хоукстер недавно заявил, что коэффициент покрытия дивидендов Hoegh отскочил к 1,2 за последний квартал после временного падения до 0,9.

Положительная динамика восстановила уверенность инвесторов в том, что компания сможет сохранить дивиденды на текущем уровне и в 2020 году. Хоукстер отмечает, что оставшийся срок действия тайм-чартера компании составляет более 10 лет, что должно создать стабильную среду для роста дивидендных выплат.

Аналитики Bank of America рекомендуют акции Hoegh к покупке. Ценовой ориентир составляет $18.

3. Energy Transfer LP Unit

Дивидендная доходность: 9%

Energy Transfer владеет более чем 83 тысяч миль трубопроводов, используемых для транспортировки природного газа, газоконденсатов и сырой нефти. После недавней встречи с руководством компании аналитик Уджвал Прадхан сказал, что у компании есть четкий план развития на ближайшее будущее.

Во-первых, речь шла о приоритезации капиталовложения, включая возможную программу обратного выкупа акций. Во-вторых, о создании высококачественной программы роста и развития, рассчитанной на два года. Прадхан также отметил, что у Energy Transfer есть привлекательные возможности для роста и улучшения кредитного профиля, и ее коэффициент P/E полностью соответствует текущему положению дел.

Аналитики Bank of America рекомендуют акции Energy Transfer к покупке. Ценовой ориентир составляет $20.

Дивидендная доходность: 10,2%

MPLX – еще одна MLP, специализирующаяся на транспортировке нефти и природного газа. Акции фирмы отстали от рынка в последние месяцы после того, как она объявила о пересмотре развития своего бизнеса в сфере midstream.

Ранее в этом месяце Прадхан заявил, что инвесторы должны обрести ясность относительно плана компании уже в первом квартале, включая возможное полное отделение midstream-бизнеса. Несмотря на то, что неопределенность негативно отразилась на цене акций, Прадхан считает, что компания, скорее всего, сообщит о хороших финансовых результатах четвертого квартала и повысит свой прогноз на 2020 год.

Аналитики Bank of America рекомендуют акции MPLX к покупке. Ценовой ориентир составляет $32.

5. BlackRock TCP Capital

Дивидендная доходность: 10,2%

BlackRock TCP Capital – это BDC, которая специализируется на инвестировании в долговые обязательства компаний рынка малого бизнеса с капитализацией от $100 млн до $1,5 млрд.

Хьюитт недавно отметил, что TCP Capital заслуживает того, чтобы ее акции торговались премией по сравнению с конкурентами, учитывая многолетний опыт руководства в управлении рисками, генерирования впечатляющей прибыли и повышения EPS. Кроме того, он сказал, что принадлежность компании к BlackRock должна положительно сказаться на ее балансе.

Читайте так же:  Платон перечень документов для регистрации юридических лиц

Аналитики Bank of America рекомендуют акции TCP Capital к покупке. Ценовой ориентир составляет $15.

Дивидендная доходность: 11,2%

VEON – это глобальная телекоммуникационная компания с более чем 200 млн клиентов в 10 разных странах, включая Россию, Казахстан и Украину.

Аналитик Сезар Тирон недавно встретился с руководством VEON и сказал, что у компании есть несколько ключевых проблем, которые она планирует решить в ближайшей перспективе. Он отметил, что руководство планирует укрепить свою деятельность в России и сосредоточиться на цифровых операциях и мобильных платежах в Пакистане. Тирон считает, что акции VEON торгуются по привлекательной цене с перспективой роста в будущем. Кроме того, терпеливые инвесторы могут наслаждаться получением высоких дивидендных выплат.

Аналитики Bank of America рекомендуют акции VEON к покупке. Ценовой ориентир составляет $3,6.

7. Vermilion Energy

Дивидендная доходность: 9,28%

Vermillion – компания, занимающаяся разведкой и добычей нефти и газа. Фирма осуществляет свой бизнес в Канаде, Франции, Нидерландах и других странах.

Аналитик Асит Сен недавно заявил, сочетание высокой дивидендной доходности и дифференцированной бизнес-модели Vermillion является отличным рецептом для инвесторов, желающих получать большую прибыль от вложения средств. Компания может похвастаться длительным периодом стабильного увеличения добычи, имеет большой бэклог проектов, а коэффициент выплаты дивидендов у Vermillion довольно мал, так что в будущем фирма вполне может увеличить доходность.

Аналитики Bank of America рекомендуют акции Vermillion к покупке. Ценовой ориентир составляет $19.

8. Western Asset Mortgage Capital

Дивидендная доходность: 11,7%

Western Asset Mortgage – это инвестиционный траст недвижимости (REIT), который инвестирует в основном в ипотечные ценные бумаги.

Инвесторы могут с недоверием относиться к ипотечным инвестициям после последнего финансового кризиса, но Хьюитт недавно заявил, что Western Asset Mortgage должна продолжить приносить своим акционерам впечатляющую доходность ив 2020 году. По мнению аналитика, портфель компании не так чувствителен к процентным ставкам, как у некоторых из ее конкурентов. Кроме того, он считает, что данный REIT заслуживает премиальной оценки, учитывая его превосходную доходность за последние пару лет.

Аналитики Bank of America рекомендуют акции Western Asset Mortgage к покупке. Ценовой ориентир составляет $10,5.

Что сказал Дональд Трамп на Всемирном экономическом форуме в Давосе

Для меня большая честь обратиться к уважаемым членам Всемирного экономического форума во второй раз в качестве президента. Когда я выступал на этом форуме два года назад, я говорил вам, что Америка начала путь к великому возвращению.

Сегодня я с гордостью заявляю, что Соединенные Штаты переживают большой экономический бум, подобного которому мир еще не видел. Мы восстановились, мы воспряли духом и пробудили мощь американского предпринимательства. Америка развивается, Америка процветает и, да, Америка снова побеждает, причем так, как никогда раньше.

Надежные акции с дивидендами

РБК Quote определила 15 российских акций, которые принесли бы вам наибольший доход в ушедшем году. Рейтинг составлен из числа акций, которые можно купить с помощью РБК Quote.

Недавно мы уже писали, что из всех возможных размещений денег частными инвесторами самыми доходными инвестициями в 2019 году были вложения в российские акции.

Покупка иностранной валюты принесла бы убыток, а хранение денег в банке не позволило бы вам реализовать другие инвестиционные возможности.

Если бы вы положили в начале года на депозит в банке ₽50 тыс., то сняли бы со счета к новому году ₽53,1 тыс. — средняя ставка годового депозита в банке в начале года составляла, по данным ЦБ, 6,1%.

Но если бы вы на ту же сумму купили привилегированные акции «Нижнекамскнефтехима», то к концу года вместо ₽50 тыс. у вас было бы ₽129,7 тыс. Доходность ваших вложений составила бы 159,3% против 6,1% банковского депозита. Это, конечно, крайний пример самых выгодных вложений в акции прошлого года.

Как вы можете убедиться, результаты даже 15-й строчки гораздо привлекательнее депозитной ставки.

Оценивая доходность вложения, мы учли как доходность от годового прироста роста цен акции, так и доходность дивидендных выплат.

Как мы считали

При расчете инвестиционной доходности мы соотнесли прибыль от роста акций вместе с суммой дивидендов, полученных акционером в течение года, с ценой покупки акции в начале года.

Среди лучших акций прошлого года мы видим бумаги нефтехимических, транспортных, энергетических, нефтегазовых, сельскохозяйственных, металлургических и финансовых компаний. Трудно выделить явное преобладание какой-то отрасли.

Основная доля дохода акционера получилась благодаря росту цен акции. Списки самых доходных и самых выросших акций во многом совпадают.

Но чем же был вызван рост акций? Достаточно большая доля инвесторов покупает бумаги, ориентируясь на прибыль, выплачиваемую в виде дивидендов. Причем чаще всего именно дивидендные выплаты становятся причиной роста акций.

Если мы посмотрим на бумаги с наибольшей дивидендной доходностью, то тоже увидим достаточно большое число совпадений.

Конечно же, есть исключения. В списке бумаг с наибольшей дивидендной доходностью есть акции, чья общая годовая инвестиционная доходность была частично съедена итоговым снижением котировок. Например, это акции металлургов — НЛМК и привилегированные акции «Мечела», а также акции энергетиков — «Энел Россия» и «МРСК Центра» и Приволжья.

С другой стороны, в топ самых доходных акций попали бумаги En+ и «Яндекса», которые вообще не платили дивиденды.

Тем не менее гораздо более частые совпадения акций по дивидендной и инвестиционной доходности говорят о том, что размер дивидендов — это достаточно надежный способ заранее определить наиболее выгодные вложения.

Видео (кликните для воспроизведения).

Начать инвестировать можно прямо сейчас на РБК Quote. Проект реализован совместно с банком ВТБ.

Источники

Надежные акции с дивидендами
Оценка 5 проголосовавших: 1

ОСТАВЬТЕ ОТВЕТ

Please enter your comment!
Please enter your name here